◆机械行业观点:
1)轨交板块:昆明地铁4号线首个变电所设备通过验收,2019下半年安徽推进一批重点铁路项目。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】2019年8月15日,昆明地铁4号线首个变电所设备安装调试完成并顺利通过样板验收;2019下半年安徽将做好一批重点铁路项目推进工作,推动铁路可持续发展。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)建议重点关注中国中车、思维列控。2)新能源汽车:中石化助力海南推广清洁能源汽车,省内10座加油站安装40个充电桩。2019年8月13日,中国石化销售海南石油公司为配合推广清洁能源汽车已在海口、三亚市区及8个环岛高速服务区的10座加油站建成40个充电桩。建议关注先导智能、赢合科技。3)半导体设备:青海打造国内重要集成电路硅材料产业基地,总投资3亿美元的高端半导体设备制造项目落户江苏泰州。2019年8月14日,“浙江大学硅材料国家重点实验室——黄河水电集成电路硅材料联合研发中心”在青海西宁挂牌成立;2019年8月14日,江苏省泰州市高港区举办高端半导体设备制造项目签约仪式。建议重点关注北方华创。4)工程机械:湖南新增长沙经济技术开发区国家外贸转型升级基地(工程机械),我国自主设计制造的最大直径泥水盾构机在深圳始发。在商务部公布的2019年新认定的国家外贸转型升级基地名单中,湖南新增2家国家级外贸基地;2019年8月13日上午,我国自主设计制造的最大直径泥水盾构机—春风号在深圳春风隧道正式投入使用。建议重点关注三一重工。
◆上周行情回顾:机械设备板块指数上涨1.31%
上周(2019.08.12-2019.08.16)机械设备行业指数上涨1.31%,跑输沪深300指数0.81个百分点,跑输中证500指数1.34个百分点,跑输创业板指数2.69个百分点,整体表现在28个行业中涨幅排名第17。
按照申银万国行业分类,上涨行业25个;下跌行业3个,涨幅最大的5个子板块为电子(7.97%)、食品饮料(6.54%)、计算机(5.13%)、医药生物(4.58%)、通信(3.34%);3个跌幅子板块分别为银行(-0.52%)、建筑装饰(-0.17%)、钢铁(-0.09%)。
◆风险分析:1、国内固定资产投资不达预期,导致下游企业对中游机械设备投资不足,使得机械板块订单及业绩增速低于预期。2、重点领域政策落地低于预期,致使下游行业增速放缓、对中游机械设备投入不足。